Банки Страховщики Регуляторы Аналитика Подписка


Партнеры

Обновлен рейтинг СК «Киевский страховой дом»


Изображение 1
04-04-2018

4 апреля 2018 года РА «Стандарт-Рейтинг» приняло решение об обновлении кредитного рейтинга / рейтинга финансовой устойчивости страховщика / Частного акционерного общества «Киевский страховой дом» на уровне uaA- по национальной шкале. Страховщик с рейтингом uaA- характеризуется высоким уровнем финансовой устойчивости / кредитоспособности по сравнению с другими украинскими страховщиками. Уровень устойчивости чувствителен к влиянию неблагоприятных коммерческих, финансовых и экономических условий. Рейтинговая оценка АО «Киевский страховой дом» обновлялась исходя из анализа итогов работы Компании за 12 месяцев 2017 года.

1. За четыре квартала 2017 года по сравнению с тем же периодом 2016 года СК «Киевский страховой дом» удалось нарастить объем валовых премий на 22,15%: с 157,154 млн. грн. до 191,961 млн. грн. В то же время, увеличились поступления от физических лиц на 33,46% до 132,679 млн. грн., а от перестраховщиков снизились на 70,27% до 1,895 млн. грн. Следовательно, выросла доля физлиц в брутто-премиях на 5,86 п.п. до 69,12%, а доля перестраховочных компаний уменьшилась на 3,07 п.п. до 0,99%. Исходя из этого, деятельность Страховщика в большей степени была сконцентрирована на населении.

Агентство положительно отмечает заметный рост объёма валового бизнеса Компании, учитывая непростые условия работы в Украине.

2. Страховые платежи, отправленные перестраховщикам за 2017 год, составили 65,695 млн. грн., что на 39,2% выше аналогичного показателя за 2016 год. Таким образом, вырос коэффициент зависимости от перестраховочных компаний: с 30,03% до 34,22%, или на 4,19 п.п.

Показатели деловой активности СК «Киевский страховой дом» продемонстрировали возрастающий тренд. Чистые премии увеличились на 14,83% до 126,266 млн. грн., а заработанные премии – на 32,57% до 135,747 млн. грн.

Таблица 1

Основные показатели доходов и расходов АО «Киевский страховой дом» (25201716)

за 2017 год, тыс. грн, п.п., %

#

Показатели

2017 год

2016 год

Изменение

Темп прироста, %

1

Брутто-премии, всего, в т.ч.

191960,94

157154

34806,94

22,15%

2

от страхователей физических лиц

132679,05

99412,14

33266,91

33,46%

3

от перестраховщиков

1895,4

6374,31

-4478,91

-70,27%

4

Доля физических лиц в брутто-премиях

69,12%

63,26%

5,86 п.п.

-

5

Доля перестраховщиков в брутто-премиях

0,99%

4,06%

-3,07 п.п.

-

6

Страховые платежи, отправленные перестраховщикам

65695,4

47194

18501,40

39,20%

7

Коэффициент зависимости от перестраховщиков

34,22%

30,03%

4,19 п.п.

-

8

Чистые премии

126266

109960

16305,54

14,83%

9

Заработанные страховые премии

135747,04

102396

33351,04

32,57%

10

Финансовый результат от операционной деятельности

6570

-8610

15180,00

-

11

Рентабельность продаж

3,42%

-5,48%

8,90 п.п.

-

12

Страховые выплаты и компенсации

45310,03

43192

2118,03

4,90%

13

Соотношение между выплатами и брутто-премиями

23,60%

27,48%

-3,88 п.п.

-

14

Чистая прибыль

3009

-4563

7572,00

-

15

Рентабельность собственного капитала

4,80%

-7,89%

12,69 п.п.

-

3. Компания за 12 месяцев 2017 года произвела выплаты на сумму 45,310 млн. грн., что на 4,90% превышает объем выплат, произведенных за тот же период 2016 года. Учитывая опережающие темпы роста валовых премий над страховыми выплатами, уровень выплат снизился на 3,88 п.п.: с 27,48% до 23,60%.

По итогам 2017 года СК «Киевский страховой дом» продемонстрировала прибыльную деятельность. Так, финансовый результат от операционной деятельности составил 6,57 млн. грн. против негативного результата за 2016 год в размере 8,61 млн. грн. Чистая прибыль за 2017 год составила 3,009 млн. грн. против убытка 2016 года в размере 4,563 млн. грн.

4. В период с 01.01.2017г. по 01.01.2018г. балансовые показатели Страховщика продемонстрировали разнонаправленную динамику:

  • Активы выросли на 7,76% до 162,667 млн. грн.;

  • Собственный капитал увеличился на 8,33% до 62,685 млн. грн.;

  • Обязательства выросли на 7,41% до 99,982 млн. грн.;

  • Ликвидные активы снизились на 31,03% до 37,29%.

Таким образом, по состоянию на начало 2018 года Компания обладала хорошим уровнем капитализации (62,70%) и 37,29% ее обязательств покрывались ликвидными активами.

Таблица 2

Ключевые балансовые показатели АО «Киевский страховой дом» (25201716)

за 2017 год, тыс. грн., п.п., %

#

Показатели

01.01.2018

01.01.2017

Изменение

Темп прироста, %

1

Активы

162667

150950

11717

7,76%

2

Собственный капитал

62685

57866

4819

8,33%

3

Обязательства

99982

93084

6898

7,41%

4

Коэффициент покрытия обязательств собственным капиталом

62,70%

62,17%

0,53 п.п.

-

5

Ликвидные активы

37286

54063

-16777

-31,03%

6

Доля ликвидных активов в активах страховщика

22,92%

35,82%

-12,89 п.п.

-

7

Соотношение между ликвидными активами и обязательствами

37,29%

58,08%

-20,79 п.п.

-

5. 19 октября 2017 года госрегулятор страхового рынка в Украине Нацкомфинуслуг аннулировал ряд лицензий Частного акционерного общества «Киевский страховой дом», однако данное решение не вступило в законную силу, поскольку было обжаловано Компанией в судах и Государственной регуляторной службе. Учитывая специфику деятельности Страховщика, его специализацию, а также наличие нескольких прецедентов, когда решения Нацкомфинуслуг отменялись судами, Агентство не считает, что данный фактор во время оспаривания действий Нацкомфинуслуг окажет значимое влияние на бизнес Страховщика. Агентство также напоминает, что в отличие от других секторов финансового рынка, факт отзыва лицензий у Страховщика не освобождает компанию от исполнения ее обязательств. Согласно данным Единого государственного реестра судебных решений 22 декабря 2017 года Окружной административный суд г. Киева своим решением отменил Нацкомфинуслуг №4128 от 19.10.2017 года, которым регулятор пытался аннулировать лицензии СК «Киевский страховой дом». Нацкомфинуслуг была подана апелляция на решение суда первой инстанции, но на момент обновления рейтинга решение еще не было вынесено. Учитывая Решение суда первой инстанции в пользу Страховщика и наличие подобной практики по другим компаниям, Агентство считает данное судебное разбирательством риском для работы компании с небольшой вероятностью для реализации на практике.

Проведя анализ деятельности СК «Киевский страховой дом» за 12 месяцев 2017 года, РА «Стандарт-Рейтинг» отмечает следующие факторы подтверждения рейтинга финансовой устойчивости:

  • Прирост показателей деловой активности;

  • Высокие показатели доходности;

  • Хороший уровень капитализации (62,7%);

  • Удовлетворительный уровень ликвидности.

 Источник: Рейтинговое агенство «Стандарт-Рейтинг» (Украина)

Экспертное мнение

Мы создаем новые возможности и перспективы Мы создаем новые возможности и перспективы
Денис РАКОВСКИЙ, Директор по продажам розничного бизнеса АО ТАСКОМБАНК Качество и удобство в обслуживании для... Далее
Наші депозити надійні Наші депозити надійні
Олена ДМІТРІЄВА , заступник Голови Правління Глобус Банку: Глобус Банк є активним гравцем на ринку депозитів. У... Далее
Пріоритетний напрямок розвитку Банку Альянс - корпоративні клієнти Пріоритетний напрямок розвитку Банку Альянс - корпоративні клієнти
Юлія ФРОЛОВА , виконуюча обов язки Голови Правління Банку Альянс Пріоритетним напрямком розвитку Банку Альянс в... Далее
Мы работаем по среднерыночной ставке Мы работаем по среднерыночной ставке
Андрей КИСЕЛЕВ , Председатель правления Forward Bank По нашим прогнозам в течение ближайших нескольких 2 3... Далее
Уровень сервиса — главное, на что клиент обращает внимание, выбирая банк Уровень сервиса — главное, на что клиент обращает внимание, выбирая банк
Алексей ПУЗНЯК, директор департамента по развитию розничных продуктов Альфа-Банка Украина и Укрсоцбанка ... Далее
Мы работаем над тем, чтобы мобильный банкинг Industrial24 был основной точкой доступа к услугам Мы работаем над тем, чтобы мобильный банкинг Industrial24 был основной точкой доступа к услугам
Марина НЕСТЕРОВСКАЯ , заместитель директора Департамента развития бизнеса Индустриалбанка В декабре 2017... Далее

Архив раздела