Банки Страховщики Регуляторы Аналитика Подписка


Партнеры

Подтвержден долгосрочный кредитный рейтинг ПАО «Укрсоцбанк»


Изображение 1
10-07-2018

10 июля 2018 года на заседании Рейтингового комитета РА "Эксперт-Рейтинг" было принято решение подтвердить долгосрочный рейтинг ПАО "Укрсоцбанк" (код ЕГРПОУ 00039019) на уровне uaAAА по национальной украинской шкале. Банк или отдельный долговой инструмент с рейтингом uaAAА характеризуется наивысшей кредитоспособностью по сравнению с другими украинскими заемщиками или долговыми инструментами. Принимая данное решение, Агентство руководствовалось итогами работы Банка за I квартал 2018 года, а также выводами, сделанными в результате анализа финансовой и статистической отчетности Банка за январь-май 2018 года. 

Загрузить файл обновления рейтинга со статистическими приложениями 

Капитал и адекватность капитала

С 11.04.2017 по 01.06.2018, Н1 Банка колебался в диапазоне 1,487-2,853 млрд грн, по состоянию на 01.06.2018 регулятивный каптал Банка составлял 2,656 млрд грн. Банк обеспечил поступательный рост регулятивного капитала с 12.02.2018 года.  

В 2017 году, норматив адекватности регулятивного капитала ПАО "Укрсоцбанк" периодически был ниже граничного значения Н2, установленного Постановлением Правления НБУ №368 от 28.08.2001 (далее – Постановление №368; Н2>10%). При этом, норматив Н2 оставался в пределах граничных значений, установленных Постановлением Правления НБУ № 129 от 24.02.2015 года «О некоторых вопросах деятельности банков» (далее – Постановление №129).

С начала 2018 года, показатель адекватности регулятивного капитала Банка демонстрировал тенденции к росту и с 21.02.2018 на регулярной основе превышал 10%. За первые 5 месяцев 2018 года, Банк увеличил запас Н2, и на 01.06.2018 года Н2 ПАО "Укрсоцбанк" составлял 13,72%, что на 3,72 п.п. больше граничного значения, установленного НБУ.

Таким образом, по мнению Агентства, на начало июня 2018 года Банк был хорошо обеспечен регулятивным капиталом, причем демонстрировал хороший уровень обеспеченности в марте, апреле и мае 2018 года на регулярной основе. 

Структура и качество активов

За последние 6 кварталов, кредитному портфелю Банка были присущи следующие характеристики:

  • доля кредитов в активах Банка (в гривневом эквиваленте) колебалась в диапазоне 51,77-55,20%;
  • доля валютных кредитов в кредитном портфеле Банка на 01.05.2018 составляла 56,61%.

В период с 01.09.2017 по 01.05.2018, доля кредитов физическим лицам в кредитах Банка колебалась в диапазоне 61,72%-63,04%. (Данные на графике 4 рассчитаны с учетом резервов)

В том же периоде доля нерабочих кредитов (NPL), которые считаются Агентством как сумма пятого класса для кредитов физическим лицам и десятого класса для кредитов юридическим лицам, колебалась в диапазоне 80,20-84,79%.

По состоянию на 01.05.2018, доля NPL в кредитах Банка составляла 84,25%. Этот показатель заслуживает негативной оценки, однако его следует воспринимать как показатель банка, который находится в процессе слияния и миграции активов с ПАО "АЛЬФА-БАНК", а значит, прямого влияния на рейтинговую оценку данный показатель не оказывает. 

Ликвидность

На протяжении 2017 года и первых 5 месяцев 2018 года, ПАО "Укрсоцбанк" был обеспечен ликвидностью с заметным запасом к установленным НБУ граничным значениям нормативов мгновенной и текущей ликвидности.

Так, норматив мгновенной ликвидности Банка (Н4) с начала 2017 года и по май 2018 года периодически превышал среднее значение Н4 по банковской системе. На протяжении всего периода анализа Н4 Банка был значительно выше минимально допустимого значения, установленного НБУ (20%). По состоянию на 01.06.2018, Н4 Банка составлял 51,32%, что на 31,32 п.п. выше граничного значения Н4, установленного НБУ.

На протяжении 12 месяцев 2017 года, а также января-мая 2018 года норматив текущей ликвидности (Н5) ПАО "Укрсоцбанк" был все время выше граничного значения, установленного НБУ, но ниже среднего значения по банковской системе. С декабря 2017 года, Банк поддерживал заметный запас Н5 по отношению к граничному значению, установленному НБУ. На 01.06.2018, значение Н5 ПАО "Укрсоцбанк" составляло 48,61%, что на 28,61 п.п. превышало граничное значение, установленное НБУ.

На протяжении 12 месяцев 2017 года, а также января-мая 2018 года норматив краткосрочной ликвидности (Н6) ПАО "Укрсоцбанк" был все время ниже граничного значения, установленного НБУ. По состоянию на 01.06.2018, Н6 Банка составлял 47,99%, что на 12,01 п.п. меньше, чем граничное значение, установленное НБУ для данного норматива.

При оценке динамики нормативов ликвидности Банка следует обязательно учитывать, что в 2017 году и на протяжении первых 5 месяцев 2018 года Банк поддерживал заметный запас по нормативам Н4 и Н5 по отношению к граничным значениям, установленным НБУ, и этот запас на 01.06.2018 был не меньше, чем на начало года.

В то же время, оценивая динамику норматива краткосрочной ликвидности Банка (Н6) следует понимать, что ПАО "Укрсоцбанк" находится в режиме миграции активов и пассивов с ПАО "АЛЬФА-БАНК". Для поддержания ликвидности ПАО "Укрсоцбанк" материнским банком была открыта кредитная линия на сумму 200 млн долларов США сроком на 2 года. Данный шаг был согласован как внутри банковской группы, так и в НБУ. ПАО "Укрсоцбанк" планирует исполнять норматив Н6 к концу 2018 года. Агентство считает неисполнение Банком норматива Н6 техническим фактором. 

Доходность операций

Агентство напоминает, что по итогам 2017 года убыток ПАО "Укрсоцбанк" составлял 3,094 млрд грн.

Первый квартал 2018 года Банк завершил с убытком 290,511 млн грн, это в 7,15 раз меньше, чем убыток за четвертый квартал 2017 года, но на 40,93% больше убытка первого квартала 2017 года.

К позитивным моментам стоит отнести тот факт, что за первый квартал 2018 года ПАО "Укрсоцбанк" смог увеличить чистый процентный доход до 113,077 млн грн, что в 7,09 раз превышает показатель за первый квартал 2017 года.

Убыточная работа Банка в первом квартале была ожидаемой. ПАО "Укрсоцбанк" рассчитывает выйти на безубыточную деятельность по итогам 2018 года. Более детальный план приведения Банка к прибыльной работе был признан Агентством эффективным и опубликован в рейтинговом отчете 26.03.2018 г.

Дополнительно Агентство напоминает, что ПАО "Укрсоцбанк" и ПАО "АЛЬФА-БАНК" находятся в режиме слияния, план которого одобрен регулятором. ПАО "АЛЬФА-БАНК" завершил 2017 год с прибылью 654,723 млн грн, а первый квартал 2018 года – с прибылью 211,544 млн грн. 

Прочие факторы

Проверка по общедоступным базам данных Государственной фискальной службы показала, что ПАО "Укрсоцбанк" пребывал на учете в органах ГФС. На момент обновления рейтинга Банк как плательщик налогов не имел налогового долга.

В мае 2018 года, ПАО «Укрсоцбанк» вошел в состав 34 банков, которые уполномочены Министерством финансов Украины на выплату пенсий, денежной помощи и заработной платы работникам бюджетных учреждений. 

Обобщение

На момент обновления рейтинга, ПАО "Укрсоцбанк" исполнял свои обязательства перед клиентами и кредиторами в соответствии с действующим законодательством и не был отнесен НБУ к категории проблемных банков. 

ПАО "Укрсоцбанк" первый квартал 2018 года окончил с убытком в сумме 290,511 млн грн, деятельность Банка была ожидаемо убыточной, однако это не может оказывать прямого влияния на кредитный риск самого Банка. Воспринимая данные ПАО "Укрсоцбанк", следует понимать, что:

- Банк находится в режиме слияния, а значит миграции активов и пассивов с ПАО "АЛЬФА-БАНК";

- Банк управляется той же командой исполнительных директоров, что и ПАО "АЛЬФА-БАНК";

- ПАО "Укрсоцбанк" имеет такой же высокий уровень внешней поддержки от акционеров, как и ПАО "АЛЬФА-БАНК".

- деятельность ПАО "АЛЬФА-БАНК" остается прибыльной уже пятый квартал подряд.

Дополнительно следует учитывать, что ПАО "Укрсоцбанк" был хорошо обеспечен регулятивным капиталом, с февраля 2018 года Банк поддерживал норматив адекватности регулятивного капитала на уровне выше 10% (минимум, установленный НБУ).

Источник: Рейтинговое агенство «Эксперт-Рейтинг»

Экспертное мнение

Учетная ставка НБУ - один из драйверов стоимости ресурсов Учетная ставка НБУ - один из драйверов стоимости ресурсов
Денис РАКОВСКИЙ , Директор по продажам розничного бизнеса АО ТАСКОМБАНК Основным инструментом для сбережения... Далее
Конкуренция — это стимул расти и развиваться Конкуренция — это стимул расти и развиваться
Николай ДЕМЧЕНКО , начальник управления продаж и разработки продуктов ГЛОБУС БАНКА Что происходит с... Далее
Мы идем навстречу клиенту Мы идем навстречу клиенту
Андрей ОНОПКО : Заместитель председателя правления ПАО Мегабанк Продукт, который мы... Далее
Сентябрь–ноябрь — самый выгодный период для размещения вкладов Сентябрь–ноябрь — самый выгодный период для размещения вкладов
Константин КОШЕЛЕНКО , Заместитель председателя правления Forward Bank В начале 3-го квартала 2018 года... Далее
Мы создаем новые возможности и перспективы Мы создаем новые возможности и перспективы
Денис РАКОВСКИЙ, Директор по продажам розничного бизнеса АО ТАСКОМБАНК Качество и удобство в обслуживании для... Далее
Наші депозити надійні Наші депозити надійні
Олена ДМІТРІЄВА , заступник Голови Правління Глобус Банку: Глобус Банк є активним гравцем на ринку депозитів. У... Далее

Архив раздела